大盘 科技Citadel创始人救助AI基金后全球股市反弹

Citadel创始人格里芬出手救助对冲基金Situational Awareness后，全球AI概念股迎来一波反弹。交易员开始争论，市场最糟糕的阶段是否已经过去，还是会有更多基金面临爆仓。此前连续三天遭遇抛售后，韩国综合股价指数（Kospi）创纪录上涨18%，日经225指数上涨4%。费城半导体指数创下自2025年4月以来的最大单日涨幅，但本月累计跌幅仍超过20%，为全球金融危机以来最差表现。

Situational Awareness的投资组合中包含SK海力士，其美国存托凭证一度跌至该基金抛售价之下。该基金持有资产的价值已从7月初的450亿美元骤降至约100亿美元，基金经理利奥波德·阿申布伦纳不得不清算头寸以应对追加保证金要求。该基金上半年曾取得439%的超高收益。

市场人士对后续走势看法不一。Blue Edge Advisors的Calvin Yeoh表示，该基金已被清算，同时韩国散户也爆仓，不再有卖家。贝伦贝格多资产战略与研究主管Ulrich Urbahn则担心市场上还有其他高度集中的杠杆敞口，认为如果存在其他类似基金，单一清算可能只是倒下的第一块多米诺骨牌。荷宝亚太区股票主管Joshua Crabb认为，大规模杠杆交易的平仓可能接近尾声，亚洲市场因此受益。

交易台分析人士将当前情况与1998年长期资本管理公司（LTCM）倒闭相提并论，也有人回想起2008年全球金融危机期间银行和基金被接连收购的情景。KGI国际财富管理首席投资官Cusson Leung表示，这让他想起2008年摩根大通收购贝尔斯登的时刻。Asymmetric Advisors日本股票策略师Amir Anvarzadeh则称，这堂课与LTCM事件一样老套。